Upravljanje obrtnim kapitalom osigurava poduzeću novčani tok za nastavak svakodnevnog poslovanja. Analiza radnog kapitala pruža informacije o financijskom položaju tvrtke. Na primjer, tvrtke s većim obrtnim kapitalom imaju manje financijskog stresa tijekom teških razdoblja ili vremena visokih narudžbi kupaca. Sve tvrtke imaju stalni zahtjev za obrtnim kapitalom, dok neke tvrtke također imaju privremene zahtjeve za financiranjem.
Obračun radnog kapitala
Društva izračunavaju obrtni kapital oduzimanjem obveza od imovine. Preostali iznos je kapital koji poduzeće ima na raspolaganju za financiranje poslovanja. Imovina uključuje zalihe i potraživanja. Daljnja analiza poslovnog ciklusa određuje potrebe tvrtke za radnim kapitalom. Na primjer, tvrtka mora analizirati potraživanja u smislu dana potrebnih za primanje plaćanja od kupaca. Analiza inventara određuje koliko je vremena potrebno za pretvaranje proizvoda u potraživanja ili gotovinu za tvrtku. Analiza obveza poduzeća ispituje broj dana kada tvrtka zahtijeva plaćanje nepodmirenih faktura.
Stalne potrebe
Tvrtke koje imaju potrebe za trajnim obrtnim kapitalom zahtijevaju dodatna sredstva za financiranje jaza između vremena potrebnog za pretvaranje imovine u gotovinu i plaćanja obveza. Prema Poduzetniku, većina tvrtki zahtijeva financiranje za operativni ciklus. Stalna potreba za obrtnim kapitalom postoji kada vrijeme potrebno za pretvaranje imovine u gotovinu premašuje vrijeme koje je dopušteno za plaćanje računa. Poslovanje zahtijeva dodatni obrtni kapital kako bi popunilo prazninu.
Privremene potrebe
Poduzeća mogu zahtijevati dodatni radni kapital samo u nekim točkama tijekom godine. Na primjer, za vrijeme blagdana maloprodajno poduzeće može zahtijevati dodatna sredstva za plaćanje dodatnog inventara i dodatnog osoblja. Nisu sve potrebe privremenog obrtnog kapitala rezultat sezonskih troškova. Na primjer, tvrtka koja doživljava razdoblje visokih narudžbi kupaca može zahtijevati privremeni obrtni kapital.
Privremeni izvori
Tvrtke mogu financirati potrebe za radnim kapitalom kroz više izvora. Na primjer, tvrtka može raditi s dobavljačima kako bi produljila uvjete plaćanja za neuobičajeno veliku narudžbu.Dobavljač može zahtijevati dokaz o narudžbi kao jamstvo za proširenje kredita, a neki dobavljači će podnijeti založno pravo protiv naloga kako bi se osiguralo plaćanje. Kreditna linija ili kratkoročni kredit također mogu financirati potrebe privremenog obrtnog kapitala tijekom razdoblja neuobičajeno visokih narudžbi klijenata.
