Ulagači se oslanjaju na informacije u financijskim izvješćima kako bi odabrali dionička ulaganja. Da bi ove informacije bile pouzdane, tvrtke koje izdaju dionice moraju imati odgovarajuću unutarnju kontrolu. Zbog velikih gubitaka ulagača zbog prijevare, zakoni zahtijevaju jaču procjenu interne kontrole. Sarbanes-Oxley je jedan od tih zakona. Proveden u koracima, cilj mu je povećati povjerenje investitora da je unutarnja kontrola vezana uz financijska izvješća učinkovita.
vođenje
Odbor sponzorskih organizacija je dobrovoljna organizacija koja pruža smjernice za unutarnju kontrolu. Odbor tvrdi da ulagači u dionice tvrtke trebaju biti svjesni da unutarnja kontrola pruža samo razumno jamstvo da su financijske informacije koje su dostavljene investitorima točne. Apsolutno uvjerenje je gotovo nemoguće postići i također je trošak previsok. Dok su dokumenti i obrasci ključne komponente unutarnje kontrole, odbor naglašava da unutarnju kontrolu provode ljudi na svim razinama organizacije.
Ključne komponente
Odbor sponzorskih organizacija navodi da je kontrolno okruženje pojačano snažnom upravljačkom podrškom aktivnostima unutarnje kontrole. Uprava treba provesti učinkovitu komunikaciju i razmjenu informacija o aktivnostima unutarnje kontrole. Kontrolne aktivnosti trebaju se osmisliti i pratiti u cijeloj organizaciji. Procjene rizika trebaju se redovito provoditi za izvješćivanje o financijskim izvještajima i rizike od prijevare.
Uspostavljanje kontrola
Najviše rukovodstvo mora postaviti ton za unutarnju kontrolu. Osim što izvješćuje o važnosti unutarnje kontrole, menadžment mora osigurati uspostavu unutarnjih kontrola, kao što su etički kodeks, pravila za izdavanje odobrenja za izdatke i čuvanje fizičke imovine. Razdvajanje dužnosti ili osiguravanje da jedna osoba nije zadužena za sve aspekte visokorizične funkcije, također je od vitalnog značaja za učinkovitu unutarnju kontrolu. Na primjer, radnik koji prikuplja gotovinu ne bi trebao biti odgovoran za evidentiranje gotovinskih pologa. Cijene dionica mogu biti negativno pogođene ako uprava ne uspije provesti učinkovitu unutarnju kontrolu.
opozicija
Protivnici strogih propisa o unutarnjoj kontroli izražavaju zabrinutost da prekomjerni propisi mogu odvratiti poduzeća od izdavanja dionica kojima se javno trguje. Ovi protivnici tvrde da su troškovi i papirologija uključeni u poštivanje propisa previše teški. Loša potpora od strane najvišeg menadžmenta za unutarnju kontrolu, neučinkovito obrazovanje zaposlenika i spore kulturalne promjene u vezi s unutarnjim kontrolama mogu takve tvrtke učiniti manje učinkovitim i stoga nisu pouzdane za ulagače na tržištu dionica.
