Tvrtka mora financirati svoje poslovanje, proširiti svoje poslovanje i dugoročno napredovati. Da bi se to postiglo, tvrtka se oslanja na izvještaj o novčanom tijeku, koji se također naziva izvješće o likvidnosti. Važno je znati koja goriva rastu tvrtke, posebno za investitore koji kupuju dionice poduzeća s dugoročnom perspektivom.
definicija
Izvještaj o novčanom tijeku je računovodstveno izvješće koje govori investitorima kako tvrtka koristi svoja sredstva. Izjava pruža uvid u kretanja likvidnosti tvrtke, osvjetljavajući kako održava adekvatne razine radnog kapitala. Radni kapital mjeri kratkoročnu raspoloživost gotovine i jednaka je tekućoj imovini (novac i zalihe, na primjer) minus tekuće obveze, također poznate kao kratkoročni dugovi. Društvo s više podružnica kombinira ili konsolidira izvješća o likvidnosti svih podružnica kako bi izradila konsolidirani izvještaj o novčanim tijekovima. Računovođe u izvješću izvješćuju o konsolidiranim novčanim tijekovima od poslovnih aktivnosti, investicijskih aktivnosti i financijskih aktivnosti.
Značaj
Izvješće o novčanim tokovima je važan dokument koji investitori pažljivo prate. Izvješće svoje značenje navodi iz činjenice da pruža podatke o solventnosti tvrtke - odnosno o sposobnosti plaćanja dugova. Za investitore i igrače financijskog tržišta važno je da korporativno upravljanje pokazuje da tvrtka ne stavlja sva svoja jaja u jednu košaru - drugim riječima, korporativne poslovne linije diverzificiraju svoja ulaganja u različite gospodarske sektore.
Operativne aktivnosti
Prva stavka u konsolidiranom izvještaju o novčanim tijekovima odnosi se na poslovne aktivnosti. Odjeljak obuhvaća novčane primitke i plaćanja koji se odnose na svakodnevne aktivnosti tvrtke. To uključuje plaćanja dobavljačima, primitke od kupaca, troškove kamata, troškove rada i ostale opće troškove. Konsolidirani novčani tijekovi od poslovnih aktivnosti također se odnose na kamate i dividende primljene od drugih društava i plaćene poreze na dobit.
Investicijske aktivnosti
Konsolidirani novčani tijekovi od investicijskih aktivnosti govore o kratkoročnoj i dugoročnoj investicijskoj strategiji tvrtke. Odjeljak pokazuje javnosti i investitorima gdje leže prioriteti tvrtke. Jednako važno, investicijske aktivnosti također pružaju uvid u gospodarske uvjete, budući da su rukovoditelji općenito euforični u pogledu dugoročnih ulaganja ako je gospodarstvo na snažnoj osnovi. U odjeljku "Investicijske aktivnosti" računovođe poduzeća otkupljuju ili prodaju opremu i strojeve, kredite dane drugim tvrtkama i kupuju vrijednosne papire, kao što su dionice i obveznice.
Aktivnosti financiranja
Konsolidirani novčani tok iz financijskih aktivnosti pruža investitorima korisne informacije o radnom kapitalu i strukturi kapitala tvrtke. Struktura kapitala odnosi se na različite izvore financiranja koje tvrtka koristi za financiranje svog poslovanja. Konkretno, aktivnosti financiranja odnose se na povećanje ili smanjenje dospjelih kredita, otkupa obveznica i isplata dividendi. Otkup obveznica znači otplatu duga prije dospijeća i to je uobičajena praksa, posebno kada su kamatne stope na obveznice više od tržišnih stopa.
